內部控制信息披露管制研究.pdf

1、21世紀以來，美國安然，世通、施樂、中航油新加坡分公司等一系列財務舞弊案件相繼曝光，透過這些事件我們不難發(fā)現(xiàn)，公司內部控制的薄弱是公司舞弊得逞的重要影響因素。上述舞弊事件引發(fā)了資本市場對上市公司會計信息質量的質疑，嚴重打擊了資本市場上投資者、債權人等利益相關者的信心，影響了資本市場的健康發(fā)展。鑒于此，2002年7月美國國會頒布《薩班斯——奧克斯利法案》（簡稱薩班斯法案），加強了在內部控制及信息披露方面的監(jiān)管，要求管理層對內部控制的有效性

2、進行評估并報告，而且該報告還要經審計師的審計。此后，世界其他國家在修訂和頒布的資本市場監(jiān)管法規(guī)內都增加了對內部控制信息披露的詳細要求。2008年6月和2010年4月，我國財政部聯(lián)合五部委發(fā)布的《企業(yè)內部控制基本規(guī)范》和《企業(yè)內部控制配套指引》要求上市公司董事會應披露內部控制有效性的自我評價報告和注冊會計師對內部控制的審計報告，自此我國內部控制信息披露也從自愿性披露進入到強制性披露階段。內部控制信息作為一種重要的非財務信息，直接影響到利益

3、相關者的判斷和決策。因此，內部控制信息披露管制研究已成為當前政府監(jiān)管部門、理論界和企業(yè)界的共同課題，對該課題進行研究不僅具有重要的理論價值，而且具有重要的實踐意義。
　　本文在梳理國內外內部控制信息披露管制相關研究文獻的基礎上，運用演繹、歸納、比較分析、引證等規(guī)范研究方法和數(shù)理統(tǒng)計分析等實證研究方法，主要對以下幾方面內容開展研究。
　　首先，對內部控制信息披露管制的供給需求進行了分析。在內部控制信息披露管制的需求分析中，主要

4、分析了投資者、債權人、審計師、企業(yè)管理當局和政府等利益相關者的需求特征；在內部控制信息披露管制的供給分析中，發(fā)現(xiàn)我國內部控制信息披露管制供給呈現(xiàn)政府主導的特征；內部控制信息披露管制過程實質上是上市公司與政府之間的博弈過程，接著對上市公司與政府之間的博弈均衡進行了分析，認為上市公司內部控制信息披露的詳細程度與政府監(jiān)管的力度密切相關；最后探討了一個有效的內部控制信息披露管制的形成過程。
　　其次，對內部控制信息披露管制的現(xiàn)狀分析。一方

5、面對我國內部控制信息披露管制政策的發(fā)展歷程進行梳理，在此基礎上，總結我國內部控制信息披露管制的特征，發(fā)現(xiàn)我國內部控制信息披露管制制度存在的問題；另一方面對我國內部控制信息披露管制實踐中的困境進行了剖析，發(fā)現(xiàn)管制主體、管制內容等方面有待改進，這些為我國內部控制信息披露管制框架體系構建提供了線索。
　　再次，運用信息熵模型計算的內部控制信息披露質量指數(shù)對2007-2011年五年間境內外同時上市公司的內部控制信息披露質量進行了檢驗。檢驗

6、結果發(fā)現(xiàn)，在內部控制信息披露質量一級指標特征中，可比性質量特征指數(shù)較低，在內部控制信息披露質量二級指標特征中，重要性質量特征指數(shù)和真實性質量特征指數(shù)均較低，這說明我國內部控制規(guī)范的遵循性程度較低，缺乏內部控制缺陷認定標準，同時說明上市公司的內部治理結構還不健全。該研究結論為本文設計內部控制信息披露管制框架體系和優(yōu)化管制制度提供了實證依據(jù)。
　　第四，對市場經濟發(fā)達國家和地區(qū)的內部控制信息披露管制政策進行了比較研究。尤其是對薩班斯法

7、案頒布以后的變化進行探討，并對其特點加以評析。通過對這些國家上市公司內部控制信息披露管制制度的比較分析，得出對我國內部控制信息披露管制的幾點啟示，這些將為構建我國內部控制信息披露管制體系和優(yōu)化我國內部控制信息披露管制制度提供幫助。
　　第五，我國內部控制信息披露管制框架體系的構建及政策建議。在前面對內部控制信息披露管制進行理論分析和實踐分析的基礎上，結合我國的外部環(huán)境，構建了我國內部控制信息披露管制框架體系，接著對內部控制信息披露

8、管制框架體系的構成要素進行了詳細闡述，最后提出優(yōu)化我國內部控制信息披露管制制度的政策建議。
　　本文在借鑒前人研究成果基礎上，旨在對內部控制信息披露管制問題進行系統(tǒng)研究，并力爭有所創(chuàng)新。本研究的主要貢獻在于：第一，提出了內部控制信息披露管制目標的層次觀。內部控制信息披露管制目標結構體系包括三個層次：終極目標、中間目標和具體目標。終極目標是保護利益相關者的利益、保障市場公平；中間目標是“避免市場失靈”和“避免政府失靈”；具體目標是保

9、證內部控制信息披露質量符合相應的標準。三個目標相互聯(lián)系、互為補充、依次遞進，形成了一個完整的有機體系。第二，在管制主體設計方面，考慮到我國管制模式的實際，提出設立一個上市公司內部控制管制委員會，負責協(xié)調督導現(xiàn)有內部控制信息披露管制主體中各職能部門的職責，建立政府各監(jiān)管職能部門的溝通協(xié)調合作機制。第三，構建了基于利益相關者權益保護的內部控制信息披露質量指標評價體系。內部控制信息披露管制的目標就是消除內部控制信息披露的外部性，保護每個利益相

10、關者的權益，滿足利益相關者權益保護目標的高質量內部控制信息應當具有以下三個基本質量特征：充分披露、公允性和可比性。在此基礎上，本文構建了包括3個一級指標和7個二級指標以及22個三級指標的內部控制信息披露質量指數(shù)評價體系。第四，構建了我國內部控制信息披露管制框架體系。在對內部控制信息披露管制進行理論分析和實踐分析的基礎上，根據(jù)中國國情，借鑒國外尤其是美國內部控制信息披露管制的經驗，提出了構建我國內部控制信息披露管制框架體系的設想。這一框架