公司監(jiān)督機制法律問題研究.pdf

1、現(xiàn)代公司產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)上的所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)的分離，使得公司股東并不直接參與公司的經(jīng)營管理，公司的管理模式以“委托代理人經(jīng)營”代替了“所有者經(jīng)營”。這種產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)上的所有與經(jīng)營的分離不可避免地帶來所有者與經(jīng)營者之間的利益沖突。在經(jīng)營者實際控制公司的狀況下，如何構(gòu)建有效的監(jiān)督和制衡機制，對經(jīng)營者進行有效的約束和控制就成為公司法的基本任務(wù)。 公司監(jiān)督機制是現(xiàn)代公司制度的有機組成部分。公司監(jiān)督機制的有效運行，可以保證公司的正常運營，保護投資者以及

2、其他利益相關(guān)者的合法權(quán)益。正因為此，各國公司法都建立了各自行之有效的公司監(jiān)督機制。我國《公司法》確立了以監(jiān)事會為監(jiān)督主體的公司內(nèi)部監(jiān)督模式，但實際效果卻難如所愿，公司內(nèi)部人控制問題嚴重，股東利益屢遭破壞，監(jiān)督機制虛化，監(jiān)督資源匱乏。如何完善公司監(jiān)督機制已成為我國公司法領(lǐng)域的重要課題，理論界和立法界都在積極探討，尋求適合我國國情的制度體系。筆者認為，對公司監(jiān)督機制的完善既要考慮對現(xiàn)有監(jiān)督制度的合理設(shè)計和有效整合，又要適當(dāng)拓寬監(jiān)督的渠道，并

3、協(xié)調(diào)好不同監(jiān)督手段之間的關(guān)系。本文首先對公司監(jiān)督機制的幾個基本理論問題進行分析，進而對典型國家的公司監(jiān)督機制予以比較分析，并在此基礎(chǔ)上提出完善我國公司監(jiān)督機制的思路，以期尋找一種適合我國現(xiàn)狀的公司監(jiān)督機制，改變目前的公司監(jiān)督狀況。 本文共分為四章。 第一章主要從三個角度分析了涉及公司監(jiān)督機制的幾個基本理論問題。第一節(jié)分析了建立公司監(jiān)督機制的必要性，指出公司監(jiān)督機制是現(xiàn)代公司兩權(quán)分離的必然要求，是有效解決公司的代理問題和內(nèi)

4、部人控制問題的關(guān)鍵；第二節(jié)分析了公司監(jiān)督權(quán)的來源，指出隨著公司理論的發(fā)展，公司監(jiān)督權(quán)也從過去單純源自股東權(quán)的一元，發(fā)展到目前源自利益相關(guān)者、社會公益代表國家乃至社會公眾的多元；第三節(jié)則從監(jiān)督主體、監(jiān)督對象上具體分析了公司監(jiān)督體系的內(nèi)容。 第二章是對典型國家公司監(jiān)督機制的比較分析，同時簡單介紹了我國公司的內(nèi)部監(jiān)督機制。第一節(jié)簡要概述了美國、德國、日本等國家的公司監(jiān)督機制，指出各個國家公司監(jiān)督機制的不同特點；第二節(jié)對美國、德國、日本

5、等國家的公司監(jiān)督機制作了簡要評析，指出制度選擇的關(guān)鍵主要是看其是否與該國社會經(jīng)濟文化傳統(tǒng)相適應(yīng)，是否能夠達到對公司經(jīng)營者進行有效監(jiān)督和約束之目的；第三節(jié)介紹了美國、德國、日本等國家健全公司監(jiān)督機制的最新改革措施；第四節(jié)則介紹了我國公司內(nèi)部監(jiān)督的基本體制。我國公司設(shè)監(jiān)事會作為公司內(nèi)部的專門監(jiān)督機構(gòu)，同時借鑒英美國家的一些作法，在我國上市公司中引入獨立董事制度。 第三章以我國1993年頒布實施的《公司法》為背景，具體考察了我國公司監(jiān)

6、督機制在制度和實踐上存在的問題與不足。重點考察了我國公司內(nèi)部監(jiān)督機制方面所存在的問題，主要體現(xiàn)在股東大會及股東個體監(jiān)督的乏力，董事會對經(jīng)理層監(jiān)督的缺失，監(jiān)事會監(jiān)督職能的弱化以及獨立董事監(jiān)督效用一般等。同時，提出了我國公司外部監(jiān)控不足的問題。 第四章則以我國2005年新修訂頒布的《公司法》為背景，針對我國公司監(jiān)督機制方面存在的問題與不足，提出我國公司監(jiān)督機制完善的具體可行措施。第一節(jié)是從內(nèi)部監(jiān)督機制入手，提出完善的措施；第二節(jié)從外