我國上市公司盈余管理動機分析【文獻(xiàn)綜述】

1、1畢業(yè)論文（設(shè)計）文獻(xiàn)綜述題目：我國上市公司盈余管理動機分析系別：專業(yè)：會計學(xué)一、前言部分（一）寫作目的當(dāng)下，我國經(jīng)濟步入了快速發(fā)展的黃金期，一批批的上市公司先后向社會發(fā)行股票債券以達(dá)到快速融資從而得到進(jìn)一步發(fā)展的目的，而隨著證券市場的發(fā)展，上市公司進(jìn)行盈余管理情況也越來越普遍，鑒于最近國內(nèi)頻頻出現(xiàn)的盈余舞弊事件，本綜述的寫作目的擬通過對上市公司盈余管理的動機分析來進(jìn)一步了解我國上市公司盈余管理的現(xiàn)狀。（二）相關(guān)概念盈余管理就是企業(yè)管理

2、當(dāng)局在遵循GAAP(或會計準(zhǔn)則)的基礎(chǔ)上，通過對企業(yè)對外報告的會計收益信息進(jìn)行控制或調(diào)整，以達(dá)到主體自身利益最大化的行為。（三）綜述范圍本綜述參考了1996－2010年間發(fā)表于《財會研究》、《國際會計》、《財會通訊》、《會計研究》、《財會月刊》、《中國會計評論》、《財經(jīng)理論與實踐》、《現(xiàn)代法學(xué)》等學(xué)術(shù)雜志中的研究論文，借鑒了上海財經(jīng)大學(xué)學(xué)報等大學(xué)學(xué)報文章、部分碩博士論文，通過分析與總結(jié)這些文章，對我國上市公司盈余管理動機做了一個初步的研

3、究。（四）相關(guān)主題及爭論焦點綜合各方面的資料研究，不難發(fā)現(xiàn)，上市公司盈余管理動機問題是目前國內(nèi)外會計界研究的難點和熱點問題。這一問題的研究有利于企業(yè)相關(guān)人進(jìn)一步了解企業(yè)現(xiàn)狀。目前我國對盈余管理動機的研究與國外的差距較大，上市公司盈余管理研究在我國還是一個較為年輕的課題，上市公司盈余管理動機分析處于探索階段，對上市公司盈余管理問題的研究仍然存在著不系統(tǒng)、不完善，所以就此問題進(jìn)行深入研究是很有必要的。3的任期是有限的，因而管理人員有可能把報

4、告盈利由未來期間提前至本期確認(rèn)；（2）股權(quán)契約動機。一般清況下，企業(yè)能否找到與企業(yè)簽訂股權(quán)契約的締約人，即能否將企業(yè)的股票發(fā)行出去，主要取決于企業(yè)的經(jīng)營前景以及企業(yè)披露的會計信息等因素，另外，首次公開發(fā)行股票(IPO)的企業(yè)并沒有一個已確定的市場價格，而盈余的預(yù)測信息作為公司價值的一個信號，會引起市場的正面反應(yīng)；（3）債務(wù)契約動機。違反合同的代價是高昂的，公司管理層就會想方設(shè)法避免違約；（4）隱含契約動因。隱含契約產(chǎn)生于公司與股東(股東

5、、雇員、供應(yīng)商、貸款者和顧客)之間的長期關(guān)系，并代表一種基于公司過去業(yè)務(wù)的期望行為。（5）首次公開發(fā)行股票（IPO)動機。在中國特有的額度制下，僅有少數(shù)企業(yè)可以獲準(zhǔn)發(fā)行股票，并且企業(yè)過去的經(jīng)營業(yè)績是一個很重要的考慮因素，故為了取得上市資格，公司有進(jìn)行盈余管理的動機；（6）配股動機。配股價格的高低關(guān)系到上市公司籌集資金的數(shù)額以及順利與否，為了提高配股價格上市公司也會進(jìn)行盈余管理；（7）防虧或扭虧動機以及保牌動機。上市公司一旦帶上ST的帽子

6、，籌資難度會加大，資金成本會增加，甚至?xí)和Ｉ鲜?，而上市公司需要借助上市這個殼來籌集資金；（8）銀行借款動機。中國企業(yè)間接融資主要依賴于銀行，直到上市后開辟了直接融資渠道，上市公司的資產(chǎn)負(fù)債率才有所降低。但隨著金融體制改革的進(jìn)行，各商業(yè)銀行的信貸風(fēng)險意識增強，公司的經(jīng)營業(yè)績和財務(wù)狀況是控制信貸風(fēng)險的重要因素?！缎聲嫓?zhǔn)則下公司盈余管理探析》（張萍，2008）認(rèn)為盈余管理的動因有（1）資本市場動機。股票首發(fā)價格在很大程度上與公司的業(yè)績相關(guān)，

7、因此公司管理者將通過向上的盈余管理來推動股票價格；（2）公司避稅的需要動機。齊莫爾曼證明了財富轉(zhuǎn)移的最直接方式是稅收制度。在財務(wù)會計與稅務(wù)會計分離的國家，公司為了避稅的需要，也會在會計準(zhǔn)則及相關(guān)法規(guī)下，選擇對自己最為有利的會計政策進(jìn)行盈余管理，使自身利益最大化；（3）避免政治成本的需要。公司規(guī)模越大、盈利越多。政府越有可能對其征收高額稅收或進(jìn)行其他管制，公司所面臨的政治成本的可能性就越大，管理當(dāng)局也越有可能實施盈余管理。從以上我們可以看